[주식 리뷰] 웰타워 2024년 3분기 실적 리뷰

- 주요 사업: 노인 주택 및 헬스케어 인프라 리츠 (S&P 500)

- 시장 전망: 평균 수명 증가 및 소득 증가에 따른 노인 주택 및 의료시설 수요 증가 전망

 

- 매출 변동: (어닝 서프라이즈) 전년 동기 대비 23.7% 증가, 추정치 5% 상회. 연간 기준 지속 증가 추세

                   시니어 하우징(실버타운) 부문 성과 증가로 인한 매출 증대

- 이익 변동: 전년 동기 대비 20.6% 증가, 추정치 6% 상회. 연간 기준 증감 변동 존재

- 주가 변동: 실적 발표 이후 주가 상승. 월봉 기준 2024년 들어 급격하게 상승중

 

- 안정성: 리츠 특성상 임대료 수취 안정성 보유. 부채비율 50% 수준으로 우수

- 수익성: 시니어 하우징 부문에 대한 선제적 투자로 수혜를 보고 있음

- 성장성: 신규 부지 개발 등 시니어 하우징 수요 증가에 대비한 적극적인 투자로 시장 영향력 지속 예상

 

- 배당: 현 주가 기준 약 2% 수준으로 낮음. 49년 연속 배당 지급

- 밸류에이션: 애널리스트 목표주가 $132 < 현재 주가 $134~$135

- 평단가 대비 70% 수준 상회

- 개인 의견: 적절한 투자로 우수한 실적을 기록, 향후 전망 또한 긍정적이나 현 주가 기준 배당률은 아쉬움